Solstice ra mắt Delta-Neutral YieldVault trên Solana với các chiến lược cấp độ tổ chức

Solstice (@solsticefi) đã ra mắt một giao thức chiến lược sinh lời bản địa Solana mang tên YieldVault, nhằm cung cấp các chiến lược sinh lời cấp tổ chức và delta-neutral. Thông báo được đăng bởi Da Vinci (@OxDavinci) vào ngày 6 tháng 10 năm 2025, nhấn mạnh việc tạo lợi nhuận thông minh, minh bạch, không cường điệu hay đầu cơ rủi ro cao. Người dùng khóa $USX để mint token sinh lời $eUSX, giúp tiếp tục sinh lợi theo thời gian đồng thời bảo vệ vốn gốc.

The future of onchain yield: Delta-Neutral Strategies with @solsticefi

Solstice is building a transparent, institutional-grade yield layer on Solana.
No hype, no degen risk, just smart strategies built to last.

At its core is YieldVault, where you lock $USX to mint $eUSX and… pic.twitter.com/2M4R4ArxXn

— Da Vinci (@OxDavinci) October 6, 2025

Cách hoạt động của YieldVault

YieldVault triển khai nhiều chiến lược nhằm tạo ra lợi nhuận bền vững.
Đầu tiên, arbitrage lãi suất tài trợ tận dụng sự chênh lệch trong lãi suất hợp đồng tương lai vĩnh viễn giữa các sàn, với lợi nhuận hàng ngày dao động từ 0,01–0,1%.
Thứ hai, chuyển giao kho bạc token hóa đầu tư vào các tài sản ít biến động, đồng thời bảo vệ vốn gốc ở mức cao hơn.

Hiệu suất và lịch sử hoạt động

YieldVault ghi nhận hiệu suất tốt kể từ khi ra mắt. Năm 2024, doanh thu hàng năm của nền tảng đạt 21,5%, cao hơn nhiều so với lãi suất tài chính truyền thống 4–15% và vượt trội so với hầu hết các giao thức DeFi với APY trung bình 10–15%. Giao thức chưa từng thua lỗ vốn gốc kể từ 2020 và đã vượt qua các đợt sụp đổ lớn của thị trường crypto vào tháng 5/2021 và 11/2022.

Bối cảnh thị trường

Hệ sinh thái Solana hiện đã phát triển mạnh, với tổng giá trị khóa (TVL) vượt mốc 5 tỷ USD trong năm 2025. Thị trường crypto nhìn chung lạc quan, với $BNB ở mức 1.164,53 USD và Bitcoin gần chạm 100.000 USD, là yếu tố tích cực cho sự phát triển của DeFi. YieldVault mang lại lợi nhuận ổn định 21,5% APY, cạnh tranh với các yield farm rủi ro cao trên 100% APY và cũng vượt trội so với các giao thức như Aave (15% APY) và Compound (12% APY). Solstice sẽ củng cố hệ sinh thái bằng các chiến lược lợi nhuận cấp tổ chức trên Solana, tăng sự tin tưởng của nhà đầu tư.

Ý nghĩa chiến lược

Lớp lợi nhuận Solana YieldVault là lớp lợi nhuận cấp tổ chức đầu tiên trên Solstice. Nhà đầu tư có cơ hội tìm giải pháp DeFi bảo thủ nhưng sinh lời cao với rào cản tham gia thấp. Đồng thời, Solana có thể vận hành trong hệ sinh thái trưởng thành hơn, vượt qua các dự án token đầu cơ và hướng đến các sản phẩm tài chính bền vững.

Rủi ro và lưu ý

YieldVault không thể hoàn toàn tránh rủi ro thị trường dù áp dụng chiến lược delta-neutral, bao gồm các sự kiện “thiên nga đen”. Quy định DeFi toàn cầu và thuế crypto địa phương có thể ảnh hưởng đến việc áp dụng. Ngoài ra, giao thức dựa chủ yếu trên các smart contract và oracle đã được kiểm toán; vi phạm có thể ảnh hưởng đến niềm tin và sự tự tin của người dùng.

YieldVault là DeFi cấp tổ chức độc đáo trên Solana, tích hợp chiến lược delta-neutral, có lịch sử lợi nhuận 21,5% APY và bảo vệ vốn gốc từ 2020. Giao thức có thanh khoản tự cấp trên 100 triệu USD và cấu trúc vận hành mở, cho phép bất kỳ ví Solana nào đều truy cập. Bằng cách cung cấp lựa chọn ổn định so với các yield farm rủi ro trong bối cảnh thị trường crypto lạc quan, YieldVault sẽ củng cố sự trưởng thành của hệ sinh thái Solana và kéo dài cam kết của nhà đầu tư.