India aprueba ley sobre juegos en línea mientras el cripto enfrenta un estricto escrutinio

La prohibición en India de los juegos con dinero real, en vigor desde agosto de 2025, es uno de los ejemplos más claros hasta ahora de la determinación con la que el Gobierno está dispuesto a actuar. La Ley de Juegos en Línea, aprobada entre el 20 y 21 de agosto, cierra cualquier plataforma que implique depósitos o apuestas, actividad que la norma denomina ahora “juego en línea con dinero”. Se está creando una Autoridad de Juegos en Línea para hacerla cumplir, y las sanciones son severas: hasta tres años de cárcel y multas de hasta ₹1 crore.

Las apps suspenden funciones de pago tras la Ley de Juegos

Dream11, MPL, Gameskraft, Zupee, Probo, My11Circle, RummyCulture y otras suspendieron sus funciones con dinero real en cuestión de horas. Dream11 pausó sus concursos de pago y deshabilitará por completo las funciones de pago una vez que la ley reciba la sanción presidencial. MPL también detuvo todas sus ofertas vinculadas a dinero y prometió reembolsos. Gameskraft congeló la opción “Agregar dinero” en sus aplicaciones de rummy. Zupee y Probo cesaron operaciones por completo. My11Circle, RummyCulture, WinZO, Nazara y Head Digital Works adoptaron medidas similares, manteniendo disponibles las opciones gratuitas mientras las retiradas de fondos siguen habilitadas.

El cripto señalado en informe sobre ciberdelitos

Al mismo tiempo, el informe de ciberdelitos del Comité Permanente retrató al cripto en un tono igualmente restrictivo. Mencionó el cripto en 15 ocasiones, casi siempre en relación con amenazas cibernéticas. El informe destacó el cryptojacking, en el que hackers secuestran dispositivos para minar monedas. Detalló centros de estafa y redes de trata en el sudeste asiático financiados mediante pagos en cripto. El blanqueo de capitales apareció de forma reiterada, señalando cómo las transferencias peer-to-peer y las plataformas en el extranjero facilitan mover dinero a través de fronteras de forma casi instantánea. El ransomware fue otra gran preocupación. El informe advirtió que se está convirtiendo en una amenaza para la seguridad nacional, con hospitales, escuelas y empresas cada vez más atacados mediante demandas de rescate en cripto. Finalmente, vinculó el cripto con la economía clandestina de “delito como servicio”, en la que se construyen servicios financieros ilícitos sobre su base. Tras la Ley de Juegos, este informe se encamina hacia regulaciones para el cripto.

El Comité pide laboratorios forenses y mayor aplicación de la ley

El Comité, al describir los riesgos, ha abogado por una aplicación más fuerte en lugar de una prohibición total. Quiere laboratorios avanzados de criptoforénsica en cada región. El informe sugiere mejores acuerdos de intercambio de datos con gobiernos extranjeros y un seguimiento más activo de monederos y exchanges por parte de las agencias de aplicación de la ley. En conjunto con la prohibición de los juegos con dinero real, el tono apunta a priorizar la acción punitiva frente a una reforma gradual y consultiva.

Actualmente, en India existe un impuesto del 30% sobre las ganancias y un 1% de retención (TDS) sobre las operaciones. Los activos digitales virtuales están regulados bajo la Sección 115BBH de la Ley del Impuesto sobre la Renta. Exchanges, custodios, monederos e incluso pools de minería han debido registrarse ante la FIU-IND. SEBI supervisa ahora los criptoactivos que se asemejan a valores. El RBI está definiendo un marco operativo para 2025. A esto se suman documentos de consulta y programas piloto (sandbox) impulsados por los reguladores, mientras India se prepara para una revisión entre pares del Consejo de Estabilidad Financiera en octubre.

Gran ley cripto esperada tras la Ley de Juegos

De cara al futuro, resulta difícil evitar la conclusión de que se avecina una ley integral de regulación del cripto. Casi con certeza definirá qué está permitido y qué prohibido. Seguirá exigiendo licencias para exchanges, monederos, custodios y mesas OTC. Cabe esperar normas más estrictas de KYC y AML, un monitoreo más riguroso de transacciones y la obligación de reportar operaciones sospechosas tanto a la FIU-IND como a la CERT-In. El énfasis del informe en la forénsica digital implica nuevos laboratorios regionales y más capacitación en análisis de blockchain para las fuerzas del orden.

También avanza en paralelo un enfoque de apoyo estatal a la innovación digital “segura”. Los sandboxes regulatorios para DeFi, los experimentos con CBDC y los activos tokenizados se expanden lentamente. NITI Aayog está probando blockchain en registros de tierras, cadena de suministro y financiación del comercio.

Riesgos de las prohibiciones absolutas

El peligro es repetir el patrón observado con los juegos con dinero real. Una prohibición total, como la de la Ley de Juegos, puede parecer decisiva, pero corre el riesgo de empujar la actividad hacia mercados negros donde la supervisión es más débil. Un enfoque más equilibrado, como el modelo escalonado del RBI para el acceso bancario, puede dar a los reguladores el control que buscan, al tiempo que permite que los negocios legítimos operen bajo reglas claras. En este momento, India se encuentra en un punto de inflexión. La ofensiva contra los juegos con dinero real muestra hasta dónde está dispuesto a llegar el Estado para imponer control. Mientras tanto, el informe de ciberdelitos prepara el terreno para una regulación estricta del cripto centrada en el blanqueo de capitales y el uso ilícito.